Trong cuộc đời của một nhà đầu tư, đôi khi sẽ có một cổ phiếu mà bạn thực sự muốn sở hữu nhưng lại không nên mua. Nếu bạn thiếu kinh nghiệm đầu tư đáng kể hoặc ý chí mạnh mẽ, bạn có thể có xu hướng mua tài sản đó, có khả năng dẫn đến sự hối tiếc trong tương lai.
Đối với tôi vào lúc này, cổ phiếu tôi mong muốn nắm giữ trong danh mục đầu tư của mình là Công nghệ Palantir(NASDAQ: PLTR). Dưới đây là lý do tại sao tôi quan tâm đến nó — và tại sao tôi không mua nó.
Bạn có đang bỏ lỡ tin sốt dẻo buổi sáng không? Thức dậy với Tin tức bữa sáng trong hộp thư đến của bạn mỗi ngày thị trường. Đăng ký miễn phí »
Nguồn ảnh: Getty Images.
Có một số lý do khiến tôi ước mình sở hữu Palantir Technologies. Đối với những người mới bắt đầu, đây là một công ty có thành tích phi thường trong những năm gần đây và có khả năng sẽ tiếp tục phát triển, mặc dù có lẽ với tốc độ chậm hơn khi trở thành một công ty lớn hơn. Kiểm tra lợi nhuận kéo dài ấn tượng của nó:
Giai đoạn
Mức tăng trung bình hàng năm
Từ đầu năm đến nay
276,53%
1 năm qua
236,53%
3 năm qua
45,22%
Nguồn dữ liệu: Morningstar.com, tính đến ngày 25 tháng 11 năm 2024.
Bắt mắt phải không? Điều đáng chú ý là công ty đã ra mắt công chúng thông qua đợt phát hành cổ phiếu lần đầu ra công chúng (IPO) chỉ vào năm 2020, do đó, nó chưa tồn tại được lâu và công ty đã báo lỗ thay vì lãi trong cả năm 2021 và 2022. Tuy nhiên, những màn trình diễn như trong hai năm qua thật khó cưỡng lại.
Đây là một khía cạnh hấp dẫn khác của Palantir: Đó là một lĩnh vực kinh doanh thú vị, chuyên về phần mềm trí tuệ nhân tạo (AI) được cả doanh nghiệp và chính phủ sử dụng để giúp họ đưa ra quyết định tốt hơn. Nó dường như có một nhiều còn dư địa để tăng trưởng, có tốc độ doanh thu khoảng 3 tỷ USD hàng năm và ước tính tổng thị trường tiềm năng là 119 tỷ USD vào năm 2020. (Tôi cá là bạn cũng có thể đang chảy nước miếng vì cổ phiếu này.)
Vậy tại sao tôi không mua? Chà, một lý do tuyệt vời để không mua chỉ đơn giản là: Tôi không phải là chuyên gia AI. Tôi là một nhà đầu tư dài hạn, có mục tiêu nắm giữ những cổ phiếu tuyệt vời của mình trong nhiều năm nếu không muốn nói là nhiều thập kỷ, nhưng tôi không hiểu rõ về vị trí của Palantir trong tương lai.
Warren Buffett đã nói rằng khi đầu tư, ông tôn trọng “vòng tròn năng lực” của mình và không đi ra ngoài vòng đó, ông thích đầu tư vào những công ty mà ông hiểu rõ. Tôi có hiểu chính xác Palantir kiếm tiền như thế nào không? Không, tôi không. Tôi có hiểu loại công ty nào có khả năng hoạt động tốt nhất với công nghệ AI không? Không. Tôi có biết công ty nào cạnh tranh trực tiếp nhất với Palantir không và điểm mạnh và điểm yếu của nó là gì? Phủ định.
Để chắc chắn, tôi có thể dành nhiều thời gian hơn để học rất nhiều về điều này. Nhưng hiện tại, Palantir nằm ngoài vòng năng lực của tôi.
Đây là lý do chính khiến tôi không mua cổ phiếu của Palantir Technologies: Đơn giản là chúng có vẻ quá đắt!
Dưới đây là một số con số định giá cho Palantir:
Tỷ lệ giá trên doanh thu của nó gần đây là 58,8, cao hơn nhiều so với mức trung bình 5 năm là 15,9 và thậm chí còn cao hơn con số 2,9 gần đây của toàn thị trường Hoa Kỳ.
Tỷ lệ giá trên thu nhập (P/E) dự kiến gần đây của nó là 139,9, cao hơn nhiều so với mức trung bình 5 năm là 72,3.
Tỷ lệ giá trên thu nhập (P/E) của nó gần đây là 323,3, cao hơn 12 lần so với tỷ lệ chung của thị trường Hoa Kỳ.
Tỷ lệ PEG của nó, liên quan đến tốc độ tăng trưởng và định giá, gần đây là 4,55, với điểm 1 theo truyền thống cho thấy đây là một cổ phiếu có giá trị hợp lý.
Vốn hóa thị trường của nó, giá trị của tất cả cổ phiếu của nó, gần đây là gần 150 tỷ USD – trong khi nó chỉ kiếm được 3 tỷ USD mỗi năm. Hơi dốc đó.
Nó có thể giúp bạn nhìn nhận mọi việc bằng cách xem xét một số công ty khác. Hãy xem xét điều đó Nvidiamột thị trường được yêu thích khác, gần đây đã đạt mức vốn hóa thị trường là 3,3 nghìn tỷ USD — và P/E dự phóng chỉ là 32,3. Amazonmột công ty công nghệ tăng trưởng dài hạn đầy ấn tượng khác, gần đây có vốn hóa thị trường là 2,1 nghìn tỷ USD và P/E dự phóng là 32,8.
Mức giá 150 tỷ đô la đó cho Palantir cũng có vẻ cao ngất trời khi bạn cho rằng nó cao hơn, chẳng hạn như, Pfizerthu về 59 tỷ USD hàng năm và còn rất nhiều dư địa để phát triển. 150 tỷ USD đó cao hơn giá trị thị trường của Mục tiêu (gần đây là 58 tỷ USD), Công ty ô tô Ford (44 tỷ USD), Hãng hàng không Tây Nam (19 tỷ USD) và Mua tốt nhất (19 tỷ USD) — cộng lại.
Chắc chắn, Palantir có thể đang trên đường đạt được mức định giá 300 tỷ USD — và sau đó, có lẽ là 3 nghìn tỷ USD. Tuy nhiên, ở mức gần đây, việc trả 323 USD cho mỗi USD thu nhập hiện tại hoặc trả gần 59 USD cho mỗi USD doanh thu là một mức giá khá cao, hoàn toàn không có biên độ an toàn và không có chỗ cho sai sót.
Những người mua Palantir bây giờ thực sự có thể kiếm lời về lâu dài, nhưng cuối cùng họ cũng có thể chứng kiến cổ phiếu của mình giảm mạnh trước khi làm như vậy. (Thật vậy, gần đây nhiều tỷ phú đã bán cổ phiếu của họ.)
Vậy bây giờ thì sao? Tôi sẽ làm gì với Palantir? Vâng, tôi chắc chắn sẽ đưa nó vào danh sách theo dõi của mình. Bằng cách đó, tôi sẽ không quên nó và tôi có thể nhận thấy nếu nó rơi vào lãnh thổ hấp dẫn hơn.
Tôi không phải là một nhà đầu tư xuất sắc như Buffett, nhưng giống như ông ấy, tôi cố gắng đầu tư vào những công ty mà tôi hiểu và những cổ phiếu dường như bị định giá thấp, không giao dịch ở mức độ khủng khiếp.
Bạn có bao giờ cảm thấy như mình đã bỏ lỡ cơ hội mua những cổ phiếu thành công nhất không? Vậy thì bạn sẽ muốn nghe điều này.
Trong những trường hợp hiếm hoi, đội ngũ chuyên gia phân tích của chúng tôi đưa ra một Cổ phiếu “Giảm gấp đôi” khuyến nghị cho các công ty mà họ nghĩ sắp nổi lên. Nếu bạn lo lắng mình đã bỏ lỡ cơ hội đầu tư thì bây giờ là thời điểm tốt nhất để mua trước khi quá muộn. Và những con số đã nói lên điều đó:
Nvidia:nếu bạn đầu tư 1.000 USD khi chúng tôi tăng gấp đôi vào năm 2009,bạn sẽ có 350.915 USD!*
Quả táo: nếu bạn đầu tư 1.000 USD khi chúng tôi tăng gấp đôi vào năm 2008, bạn sẽ có 44.492 USD!*
Netflix: nếu bạn đầu tư 1.000 USD khi chúng tôi tăng gấp đôi vào năm 2004, bạn sẽ có $473,142!*
Hiện tại, chúng tôi đang đưa ra cảnh báo “Giảm gấp đôi” cho ba công ty đáng kinh ngạc và có thể sẽ không có cơ hội nào khác như thế này sớm.
Xem 3 cổ phiếu “Giảm gấp đôi” »
*Cố vấn chứng khoán trở lại kể từ ngày 25 tháng 11 năm 2024
John Mackey, cựu Giám đốc điều hành của Whole Foods Market, một công ty con của Amazon, là thành viên ban giám đốc của The Motley Fool. Selena Maranjian có các vị trí tại Amazon, Nvidia và Pfizer. Motley Fool có quan điểm và đề xuất Amazon, Best Buy, Nvidia, Palantir Technologies, Pfizer và Target. Motley Fool khuyến nghị Southwest Airlines. Motley Fool có chính sách tiết lộ thông tin.
Tôi thực sự muốn đầu tư vào công nghệ Palantir. Đây là lý do tại sao tôi sẽ không. ban đầu được xuất bản bởi The Motley Fool
