Quên Nvidia đi: Đây là cổ phiếu trí tuệ nhân tạo (AI) hàng đầu tốt hơn để mua ngay bây giờ
Có lẽ không có cổ phiếu nào thịnh vượng hơn nhờ trí tuệ nhân tạo (AI) hơn Nvidia. Công ty bán dẫn dẫn đầu trong việc phát triển chip AI đã mang lại mức tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận ba chữ số và có thời điểm, cổ phiếu đã tăng 1.000% so với mức thấp nhất vào cuối năm 2022.
Mặc dù Nvidia có khả năng sẽ thống trị không gian chip AI trong tương lai gần, các nhà đầu tư dường như đã có suy nghĩ thứ hai về cổ phiếu Nvidia vì định giá cao và sự cạnh tranh gia tăng đã khiến các nhà đầu tư đặt câu hỏi về việc cổ phiếu đó có thể tăng trưởng thêm bao nhiêu trong thời gian tới. Do đó, các nhà đầu tư đang tìm kiếm ở nơi khác và họ có thể làm tốt hơn nếu chuyển trọng tâm sang Qualcomm (NASDAQ: QCOM).
Tại sao lại là Qualcomm
Trong bối cảnh tập trung vào máy chủ AI, các nhà đầu tư có thể đã bỏ qua tầm quan trọng của điện thoại thông minh trong việc sử dụng công nghệ. Vì hầu hết người dùng đều có điện thoại thông minh ở gần, nên có lẽ đây sẽ là giao diện AI được sử dụng nhiều nhất. Hơn nữa, với chu kỳ nâng cấp 5G đã kết thúc, các nhà đầu tư dường như đã mất đi một số hứng thú với cổ phiếu Qualcomm.
May mắn thay, Qualcomm đã nỗ lực truyền cảm hứng cho chu kỳ nâng cấp tiếp theo của mình trong lĩnh vực AI. Qualcomm đã phát triển chip Snapdragon 8 Gen 3 có khả năng hỗ trợ AI, cho phép Quả táo để phát hành chiếc iPhone đầu tiên tích hợp AI.
Allied Market Research ước tính tốc độ tăng trưởng kép hàng năm (CAGR) của thị trường chip AI là 38% cho đến năm 2032. Trước khi chu kỳ nâng cấp 5G diễn ra, doanh thu trong năm tài chính 2022 đã tăng 39% hàng năm trước khi giảm 19% vào năm sau. Giả sử ngành công nghiệp đã bắt đầu chu kỳ nâng cấp doanh thu, mức tăng trưởng như vậy có thể quay trở lại.
Ngoài ra, Qualcomm vẫn giữ vị trí dẫn đầu bằng cách tiếp tục cấp bằng sáng chế cải tiến công nghệ trong chipset điện thoại thông minh. Nhờ cách tiếp cận này, ngay cả các công ty hàng đầu như Apple cũng không thể chiếm được vị trí dẫn đầu thị trường của mình. Mặc dù đã báo hiệu ý định từ bỏ Qualcomm, Apple hiện đã gia hạn thỏa thuận cấp phép bằng sáng chế đến tháng 3 năm 2027, một dấu hiệu cho thấy sự không thể thiếu của Qualcomm.
Hơn nữa, nếu thị hiếu của người tiêu dùng thay đổi, Qualcomm không dựa vào điện thoại thông minh để thúc đẩy tương lai của mình. Để đạt được mục tiêu đó, công ty đã chuyển hướng sang Internet vạn vật và ô tô bắt đầu từ vài năm trước. Hai lĩnh vực này chiếm 27% doanh thu của Qualcomm trong quý 3 năm tài chính 2024 (kết thúc vào ngày 23 tháng 6). Với doanh thu từ ô tô tăng 87%, Qualcomm dường như có thêm một mảng kinh doanh tăng trưởng cao.
Qualcomm hoạt động như thế nào nói chung
Các dấu hiệu bắt đầu xuất hiện cho thấy một chu kỳ nâng cấp khác đang diễn ra. Doanh thu 29 tỷ đô la của Qualcomm được báo cáo trong chín tháng đầu năm tài chính 2024 tăng chưa đến 6% so với mức của năm trước. Tuy nhiên, nếu chỉ tính riêng quý tài chính 3, tốc độ tăng trưởng sẽ tăng lên 11%.
Ngoài ra, Qualcomm đã làm chậm tốc độ tăng trưởng chi phí xuống còn 2%. Hơn nữa, công ty đã báo cáo 768 triệu đô la thu nhập đầu tư. Điều đó đã giúp thu nhập ròng của công ty trong ba quý đầu năm 2024 tăng lên hơn 7,2 tỷ đô la, tăng 26% hằng năm.
Tin tốt là ngay cả sau đợt bán tháo toàn ngành vào mùa xuân năm nay, cổ phiếu Qualcomm vẫn tăng gần 55% so với năm ngoái.
Bất chấp những khoản lợi nhuận đó, tỷ lệ P/E của công ty chỉ ở mức 22. Điều này khiến Qualcomm có bội số thu nhập thấp hơn trong số các công ty bán dẫn lớn nhất. Khi tăng trưởng doanh thu của công ty tăng trở lại, bội số thu nhập này có thể sẽ ngày càng hấp dẫn hơn.
Đầu tư vào cổ phiếu Qualcomm
Trong bối cảnh giá cổ phiếu của Nvidia tăng vượt xa tốc độ tăng trưởng, các cổ phiếu bán dẫn khác trong lĩnh vực AI bắt đầu nổi bật và một trong những cổ phiếu có vị thế tăng trưởng tốt có thể là Qualcomm.
Qualcomm đã đổi mới trong lĩnh vực chipset điện thoại thông minh từ lâu và nhờ tích hợp AI, thị trường có thể sẽ bước vào chu kỳ nâng cấp mới, điều này sẽ hỗ trợ Qualcomm trong nhiều quý tới. Sự đổi mới liên tục của công ty cũng áp dụng cho các doanh nghiệp khác, đặc biệt là ô tô, đang trở thành động lực tăng trưởng mới cho công ty.
Cuối cùng, tỷ lệ P/E 22 của công ty này rất thấp khi xét đến mức tăng trưởng đang đến gần này. Điều đó sẽ thúc đẩy cổ phiếu Qualcomm khi khách hàng và nhà đầu tư đều tận dụng động thái chuyển sang điện thoại thông minh hỗ trợ AI.
Bạn có nên đầu tư 1.000 đô la vào Qualcomm ngay bây giờ không?
Trước khi mua cổ phiếu của Qualcomm, hãy cân nhắc điều này:
Các Cố vấn chứng khoán Motley Fool nhóm phân tích vừa xác định được những gì họ tin là 10 cổ phiếu tốt nhất để các nhà đầu tư mua ngay bây giờ… và Qualcomm không phải là một trong số đó. 10 cổ phiếu lọt vào danh sách có thể tạo ra lợi nhuận khủng trong những năm tới.
Hãy xem xét khi nào Nvidia đã lập danh sách này vào ngày 15 tháng 4 năm 2005… nếu bạn đầu tư 1.000 đô la vào thời điểm chúng tôi khuyến nghị, bạn sẽ có 710.860 đô la!*
Cố vấn chứng khoán cung cấp cho các nhà đầu tư một bản thiết kế dễ làm theo để thành công, bao gồm hướng dẫn xây dựng danh mục đầu tư, cập nhật thường xuyên từ các nhà phân tích và hai lựa chọn cổ phiếu mới mỗi tháng. Cố vấn chứng khoán dịch vụ có hơn gấp bốn lần sự trở lại của S&P 500 kể từ năm 2002*.
Xem 10 cổ phiếu »
*Lợi nhuận của Stock Advisor tính đến ngày 16 tháng 9 năm 2024
Will Healy có vị trí tại Qualcomm. The Motley Fool có vị trí tại Apple, Nvidia và Qualcomm và khuyến nghị. The Motley Fool có chính sách tiết lộ.
Quên Nvidia đi: Đây là cổ phiếu trí tuệ nhân tạo (AI) hàng đầu tốt hơn để mua ngay bây giờ ban đầu được xuất bản bởi The Motley Fool
