KLA (NASDAQ:KLAC) Biết Cách Phân Bổ Vốn Hiệu Quả
Nếu chúng ta muốn tìm một người có khả năng đóng gói nhiều túi, thường có những xu hướng cơ bản có thể cung cấp manh mối. Đầu tiên, chúng tôi muốn xác định sự phát triển trở lại về vốn sử dụng (ROCE) và cùng với đó là tốc độ tăng trưởng ngày càng tăng căn cứ về vốn sử dụng. Cuối cùng, điều này chứng tỏ rằng đó là một doanh nghiệp đang tái đầu tư lợi nhuận với tỷ lệ lợi nhuận ngày càng tăng. Và dựa trên điều đó, xu hướng chúng ta đang thấy ở của KLA (NASDAQ:KLAC) có vẻ rất hứa hẹn nên hãy cùng xem qua.
Lợi nhuận trên vốn sử dụng (ROCE) là gì?
Dành cho những ai chưa biết, ROCE là thước đo lợi nhuận trước thuế hàng năm của công ty (lợi nhuận của công ty), so với vốn sử dụng trong kinh doanh. Công thức tính toán này trên KLA là:
Tỷ suất lợi nhuận trên vốn sử dụng = Thu nhập trước lãi vay và thuế (EBIT) ÷ (Tổng tài sản – Nợ ngắn hạn)
0,33 = 3,5 tỷ USD ÷ (15 tỷ USD – 4,5 tỷ USD) (Dựa trên 12 tháng kéo dài đến tháng 3 năm 2024).
Như vậy, KLA có ROCE là 33%. Đó là một mức lợi nhuận tuyệt vời và không chỉ vậy, nó còn vượt xa mức trung bình 9,5% mà các công ty trong ngành tương tự kiếm được.
Xem phân tích mới nhất của chúng tôi về KLA
Ở trên, bạn có thể thấy ROCE hiện tại của KLA so sánh với lợi nhuận trên vốn trước đây của nó như thế nào, nhưng bạn chỉ có thể biết được rất nhiều điều từ quá khứ. Nếu bạn muốn biết các nhà phân tích dự đoán điều gì trong tương lai, bạn nên xem báo cáo phân tích miễn phí của chúng tôi về KLA.
Xu hướng ROCE của KLA cho chúng ta biết điều gì?
Các nhà đầu tư sẽ hài lòng với những gì đang diễn ra tại KLA. Các con số cho thấy trong 5 năm qua, lợi nhuận thu được từ việc sử dụng vốn đã tăng đáng kể lên 33%. Công ty đang kiếm được nhiều tiền hơn trên mỗi đô la vốn được sử dụng và điều đáng chú ý là số vốn cũng đã tăng lên 40%. Lợi nhuận ngày càng tăng trên số vốn ngày càng tăng là điều bình thường ở những người đóng gói nhiều túi và đó là lý do tại sao chúng tôi rất ấn tượng.
Tuy nhiên, theo ghi nhận, nợ ngắn hạn của công ty đã tăng lên đáng kể trong kỳ, vì vậy chúng tôi cho rằng một phần tăng trưởng ROCE là do điều đó. Nợ ngắn hạn đã tăng lên 30% tổng tài sản, do đó hoạt động kinh doanh hiện được tài trợ nhiều hơn bởi các nhà cung cấp hoặc chủ nợ ngắn hạn. Hãy chú ý đến sự gia tăng trong tương lai vì khi tỷ lệ nợ ngắn hạn trên tổng tài sản tăng đặc biệt cao, điều này có thể gây ra một số rủi ro mới cho doanh nghiệp.
Tóm lại là…
Một công ty đang tăng trưởng lợi nhuận trên vốn và có thể tái đầu tư vào chính mình một cách nhất quán là đặc điểm được nhiều người mong đợi và đó là những gì KLA có. Và tổng lợi nhuận đáng chú ý là 640% trong 5 năm qua cho chúng ta biết rằng các nhà đầu tư đang mong đợi nhiều điều tốt đẹp hơn sẽ đến trong tương lai. Do đó, chúng tôi nghĩ rằng bạn nên dành thời gian để kiểm tra xem những xu hướng này có tiếp tục hay không.
Giống như hầu hết các công ty, KLA có một số rủi ro và chúng tôi nhận thấy 1 biển cảnh báo mà bạn nên biết.
KLA không phải là cổ phiếu duy nhất kiếm được lợi nhuận cao. Nếu bạn muốn xem thêm, hãy xem của chúng tôi miễn phí danh sách các công ty có lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu cao với nền tảng cơ bản vững chắc.
Bạn có phản hồi về bài viết này? Quan tâm đến nội dung? Liên lạc trực tiếp với chúng tôi. Ngoài ra, hãy gửi email cho nhóm biên tập (at) Simplywallst.com.
Bài viết này của Simply Wall St có tính chất chung chung. Chúng tôi chỉ đưa ra bình luận dựa trên dữ liệu lịch sử và dự báo của nhà phân tích bằng phương pháp không thiên vị và các bài viết của chúng tôi không nhằm mục đích tư vấn tài chính. Nó không phải là khuyến nghị mua hoặc bán bất kỳ cổ phiếu nào và không tính đến mục tiêu hoặc tình hình tài chính của bạn. Chúng tôi mong muốn mang đến cho bạn phân tích tập trung dài hạn được thúc đẩy bởi dữ liệu cơ bản. Lưu ý rằng phân tích của chúng tôi có thể không tính đến các thông báo mới nhất của công ty nhạy cảm về giá hoặc tài liệu định tính. Simply Wall St không có vị trí nào trong bất kỳ cổ phiếu nào được đề cập.
Bạn có phản hồi về bài viết này? Quan tâm đến nội dung? Hãy liên hệ trực tiếp với chúng tôi. Ngoài ra, hãy gửi email tới [email protected]
